16連陽了，每一筆倉位都加的咬牙跺腳！

16連陽，市場放量顯著，滬指安全站上4100點。

國內投資者終于感受到了每天都經歷上漲是多“恐懼”了。

本周有色作為主線依舊強者恒強，但科技方向有輪動的苗頭，半導體設備、商業航天、腦接口，AI應用持續走強，而光通信方向的龍頭則是表現低迷。

網上甚至都流傳出《商業航天勸降書》、“衛星ETF下周要暫停申購”的傳聞。

主要原因是，節后的市場徹底進入瘋狂模式，每一次追高都會得到正反饋，聽說券商這邊的融資額度都快見底了，情緒被徹底點燃。

全市場2.6萬億的融資余額再創歷史新高。

理性來說，有點太熱了，資金開始對新概念和新方向采取先上車后研究的戰法。

但在A股沒辦法理性，晚一步都要咬牙跺腳去追高，尤其是情緒起來后，每一個題材都有一個爭當主線的夢。

例如雖然同樣都是海外映射，但商業航天和腦接口屬于新概念或者次新概念，漲的更好。

而光通信方向則是深度綁定英偉達，在沒有進一步利好出來前，板塊自主上漲的意愿并不強，甚至成為了新概念的血包。

同樣的，今天AI應用加速走強，也是這個原理——沒被大炒過，而且近期AI應用的相關產業會議比較密集。

我們在一月份的ETF投資攻略中有給大家提及：一月份AI相關的產業會議比較多，AI應用會是重點，商業航天也會有反復活躍的現象。

腦接口的話，目前找到了兩只產品，一個是醫療ETF（場內實盤已經買入），一個是醫療器械ETF(純度更高，但覆蓋面窄，基本面也更差)。

場外理財通實盤操作

該實盤風格較為穩健，偏愛中長期投資機會，調倉頻率比較低。

另外有粉絲反饋現在的實盤沒辦法跟投，我們已經加速解決了，大家可以期待一下，有最新進展也會及時和大家溝通。

本周有倉位變動，主要集中在進攻端的科技倉位，防守倉位保持不動。

周四再次買入5%倉位的機器人基金（前海開源嘉鑫），合計持倉來到10%。

目前實盤持倉如下：35%進攻+40%防守+部分現金

進攻端:創業板（10%）+存儲（15%）+機器人（10%）

防守端：白酒25%+香港銀行15%

創業板。本周創業板在光通信行業的拖累下，走的相對較弱，節前已經通過減倉來控制可能出現的風險。

長期看好的邏輯就是，創業板是目前主線中估值相對低的方向，而且權重板塊有支撐——新能源（反內卷+儲能需求高增）+醫藥（創新藥業績迎來拐點）+通信（受益于國外人工智能映射且業績強）。

風格激進的投資者可以對儲能和通信分開買。

存儲方向目前景氣度還在，只是資金對前期高位板塊比較謹慎，需要等風險偏好的修復，行情多以事件驅動為主，資金短線操作特征比較明顯。

本周儲存最大的利好就是三星海力士提出今年一季度要在原來已經漲價的基礎上再次提價60%-70%，需求十分旺盛。

國內的話目前資金盯得是半導體擴產受益的半導體設備方向，而且現在優先級已經要超過存儲方向。

港股銀行，我們對紅利方向的布局是基于長期邏輯，長線的投資者可以繼續拿著，一月份銀行的勝率比較高，繼續保持持有即可，如果回落至120日線，可繼續加倉，其余時間小修小補就行。

白酒，現在基本已經確認進入底部區間，看多和看空的資金都不多，繼續保持觀望，等待數據的反饋和資金入場的信號。

消息面上白酒的第一份業績預告已經出來了——1月7日，“徽酒四朵金花”之一的口子窖（603589.SH）發布公告稱，預計2025年歸屬于上市公司股東的凈利潤為6.62億-8.28億元，同比下降50%-60%。

大家別慌，對于這種數據，市場已經沒有預期差了，動銷數據早就已經提前反應過了。

持倉的邏輯是白酒目前籌碼比較干凈，頭部酒企的現金流非常充裕，作為底倉還算合格，在股市行情熄火前，只要能取得年化超過5%的收益即可。

由于場內實盤操作以短線為主，大家可以進群vip及時跟蹤！

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