央企搶灘新賽道，三個北方省份站上“風口”

布局邏輯有何不同？

“如果說算力的盡頭是電力，那么電力的盡頭一定是儲能。”這句感嘆成為當下驅動新型儲能爆發式增長的核心邏輯。當新能源裝機“狂飆”遭遇“調峰”難題，新型儲能悄然站上風口。

一個最明顯的跡象是，央企正在跑步入場。最近的消息顯示，中國電氣裝備集團、國家電力投資集團、中廣核新能源三家央企同時公布32GWh的儲能集采公告。再往前，18家央企1700億元重倉新疆，92個項目合作協議涵蓋能源、礦產、算力等領域。

“這一輪高增長的背后，是政策、市場與技術三股力量深度協同驅動的結果，標志著儲能產業正從過去的‘政策驅動’全面邁向‘市場價值驅動’的新階段。”中國化學與物理電源行業協會儲能應用分會秘書長劉勇表示。

當“十五五”大幕拉開，新型儲能已經被國家納入六大新興支柱產業，而央企布局新型儲能也越來越多與新能源大省深度綁定。

國際儲能網的數據顯示，2025年中國大唐、中國石油、中國能建等央企新組建的儲能相關企業已達392家，主要分布在河北（12%）、新疆（9.7%）、山東（6.4%）等省份。

這背后傳遞出哪些新的信號？央企搶占新賽道，為何又會選中這些省份？

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爆發

央企跑步入場。

3月31日，中國廣核集團與TCL中環合資成立內蒙古呼和浩特市核環新能源有限公司，經營范圍明確包含儲能技術服務；

3月30日，國家電投7 GWh儲能系統集采中標結果公示，新源智儲、中車株洲所、遠景儲能等企業入圍；

3月25日，上海“十五五”首個開工的獨立儲能項目——中電建投資建設的上海松江保稅區50 MW/200 MWh獨立儲能項目正式開工。

這并不是一個孤立事件。今年初以來，中國華電12GWh、中冶京誠8GWh、華能4GWh等多個大型框架采購先后落地，尤其是中國電氣裝備集團等三家央企在3月25日公布合計32GWh的儲能集采公告，引發行業熱議。

根據中關村儲能產業技術聯盟(CNESA)發布的《儲能產業研究白皮書2026》，截至2025年底，中國新型儲能累計裝機規模達到144.7GW，首次占據全球市場半數以上份額，占比達51.9%，表明中國儲能產業已經從“跟跑者”成長為全球市場的“領跑者”。

位于甘肅酒泉的300MW壓縮空氣儲能電站示范工程 圖片來源：新華社

從裝機結構看，新型儲能占國內電力儲能總規模的三分之二以上，較“十三五”末增長45倍。

這種爆發式增長的態勢還在延續。華源證券數據顯示，2026年1至2月，國內儲能用鋰電池產量同比增長84%，新型儲能新增招標規模已達到136.7GWh，同比增長120.8%，新型儲能新增裝機總規模為24.18GWh，同比增長472.06%。

“首先是需求的增長，我們知道新能源裝機是在快速增長的，儲能是和新能源適配的調節性資源，新能源的增長會帶來更多調節需求。”清華四川院電力市場與碳市場研究所副所長蔡元紀表示，新型儲能成本的下降也是一大因素，產業集群效應、技術突破等推動儲能成本下降，投資收益也相對樂觀。

劉勇進一步指出，這是政策、市場與技術三股力量深度協同驅動的結果。從頂層設計看，新型儲能首次被列入國家六大新興支柱產業，極大地提振了行業的長期發展信心。從盈利模式看，《關于完善發電側容量電價機制的通知（發改價格〔2026〕114號）》（“114號文”）發布，首次在國家層面建立電網側獨立儲能容量電價機制，為項目提供了“保底收益”，使得儲能可以通過“容量補償 + 電能量交易 + 輔助服務”的組合模式實現多元化盈利，獨立儲能經濟性將得到明顯改善。

這也能從中信建設的研報得到印證，“114號文后國央企儲能投資參與度顯著上行，集采大單大量釋放，1-3月份新增招標容量增長近120%”。

從技術突破看，500Ah+、600Ah+，甚至700Ah的大容量電芯加速量產應用，有助于降低儲能項目全生命周期度電成本。同時，AI深度賦能推動儲能系統從“被動設備”升級為可自我優化的“主動資產”，自動優化充放電策略、預測電價、進行智能運維，提升電站全生命周期的內部收益率。

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結構

最近幾年，儲能結構加速變化。

在“十三五”之前，我國儲能市場都是抽水蓄能占據絕對主導，而“十四五”末鋰離子電池儲能占比已經飆升至65.8%，液流電池、壓縮空氣等多技術路線也開始并行發展，支撐新型儲能持續爆發。

對于兩種路線，南網儲能此前有過對比——

抽水蓄能是目前最成熟、應用最廣泛、全生命周期成本最低的長時電力儲能，反應較為靈敏，達到分鐘級，主要用于電網大規模調節；電化學儲能的單站規模、存儲電量遠不及抽水蓄能，但其調節性能好，響應速度達到毫秒級，加上選址靈活、建設周期短等優點，在區域調峰、調頻、調壓、緩解輸電線路阻塞、應急備用等應用場景可發揮較大作用。

央企跑步入場新型儲能的背后，也正是新型儲能應用場景從用戶側主導轉向獨立儲能領跑，進入市場化發展的新階段。國家能源局主要負責人此前介紹，到2030年，非化石能源消費比重將達到25%，新能源發電裝機比重超過50%，新型能源體系將初步建成。

“抽水蓄能電站”建設還在加快，但新型儲能的主導地位仍在強化。根據國家發展改革委、國家能源局聯合印發《新型儲能規模化建設專項行動方案（2025—2027年）》，到2027年底全國新型儲能裝機將達1.8億千瓦以上（較2024年翻倍），預計帶動投資約2500億元，加速構建新型電力系統靈活性調節支撐。

國家電網河北豐寧抽水蓄能電站上水庫 圖片來源：新華社

這也是當下央企跑步進場的重要驅動力。

國際儲能網數據顯示，2025年中國大唐、中國石油、中國能建等央企新組建的儲能相關企業已達392家，累計注冊資金突破500億元。其中，國家電網（54家）、國家能源集團（44家）、中廣核（41家）、華能集團（37家）、華電集團（36家）成立的儲能子公司數量最多。

這些央企子公司主要分布在河北（12%）、新疆（9.7%）、山東（6.4%）、云南（5.1%）等省份，堪稱央企切入儲能賽道的“跳板”。在劉勇看來，這些省份可以分為“能源生產型”和“能源消費型”，央企布局邏輯有所不同——

在新疆、河北、云南等風光資源豐富的“能源生產型”省份，解決綠電消納難題，保障電力系統穩定運行，南疆等電網薄弱地區，央企重點發展構網型儲能，以主動支撐電網電壓和頻率；

在山東等經濟發達的“能源消費型”省份，“服務產業”和“優化用能結構”，幫助工業企業降低用電成本，提升綠電使用比例，滿足其出口產品的碳足跡要求。

從全國來看，京津冀是儲能市場不可忽視的核心一極，初步形成“北京創新—天津材料—河北制造+場景”的梯度格局，河北通過“張承大規模綜合應用示范區+太行沿海制造帶”承擔場景驗證與裝備轉化的重任，也是央企在儲能領域布局密度最大的區域之一。

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競爭

“儲能作為新興支柱產業，對于整個產業鏈和經濟發展都有很好的促進作用。不論是直接投資儲能帶動GDP和就業，還是建設儲能廠形成產業集群，地方政府都是很樂見的。”在蔡元紀看來，央企要培育“第二增長曲線”，地方政府也以政策鼓勵企業和項目落地。

他認為，要從政策和需求兩端把握央企布局新型儲能的邏輯，因地制宜發展新型儲能產業。“從需求看，發電側是新能源裝機多不多，本地火電等調節性資源規模，前期儲能裝的多不多，河北、新疆屬于這一類；用戶側是工業用戶多不多，用戶側電價水平是否高，裝設儲能能否降低成本，山東、云南（枯水期電價高、南方區域市場后電價有抬升趨勢）偏這一類較多”。

新疆巴音郭楞蒙古自治州若羌縣境內的一處400萬千瓦光伏項目現場 圖片來源：新華社

越來越多央企切入儲能，也是一場央企與地方的“雙向奔赴”。不論是國家電網、國家能源集團，還是中廣核、華能集團等能源巨頭，都覆蓋著全國各地數以萬計的新能源基地，率先布局儲能賽道，能夠有力撬動“源網荷儲一體化”，支撐全國能源轉型。

不久前，包括國家電投、中國華能、中國華電在內的18家中央企業與新疆簽署92個項目合作協議，預計總投資約1700億元，涵蓋能源、礦產、算力、裝備制造等領域，進一步打開新疆新能源產業的發展空間。

這也是地方與央企緊密互動，搶占產業新賽道的縮影。但不可忽視的是，河北、新疆、山東是去年儲能領域央企設立子公司密度最大的區域，也是其切入新型儲能賽道的重要“跳板”，但并不意味著其儲能規模不可挑戰。

不久前發布的《儲能產業研究白皮書2026》顯示，儲能項目加速向風光資源富集地區集中。內蒙古、新疆增長最快，2020-2025年復合年均增長率均超過250%，其中內蒙古新增投運新型儲能項目的能量與功率規模均居全國首位，并超越美國加州，成為全球第一。

根據規劃，內蒙古在“十五五”時期將建設國家重要的儲能產業高地，預計新型儲能裝機規模達到6000萬千瓦，需求側響應能力達到地區最大負荷的5%以上。這也將進一步支撐內蒙古能源結構調整和產業升級。

但內蒙古也不乏挑戰者，如河北、新疆成為央企布局儲能賽道的新熱點。比如，中國華電今年1月集中披露一批新能源項目進展——新疆華電天山北麓基地600萬千瓦新能源項目、巴州混合儲能+100萬千瓦風電一體化項目等。

從央企跑步入場開始，新型儲能產業行至“拐點”。從政策驅動到市場驅動，儲能產業的競爭不僅是企業之爭，更是背后城市資源稟賦的競爭，央企或龍頭企業的落子，往往也是城市逆天改命、挑戰格局的底氣。

文字 | 淡忠奎

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